Банковское дело

Причины и цели создания. Образование региональных банков раз­вития Азии, Африки и Латинской Америки в 60-х годах обуслов­лено рядом причин. Внутренние причины: 1) распад колониальной системы, завоевание политической независимости, повышение ро­ли развивающихся стран в мировом развитии, их борьба за новый экономический порядок; 2) необходимость решения региональных задач, которые не всегда учитываются; 3) развитие регионального сотрудничества и экономической интеграции развивающихся стран в целях коллективного решения проблем национальной экономики и противостояния иностранной конкуренции. В числе внешних факторов: 1) перемещение основных потоков иностран­ных частных инвестиций в развитые страны, что вызывает замеще­ние их в развивающихся странах государственными иностранны­ми инвестициями, а последних — международными; 2) политика «регионализма» развитых стран, стремление содействовать объ­единению развивающихся стран, находящихся в сфере их влияния.

Таблица 9.5

РЕГИОНАЛЬНЫЕ БАНКИ РАЗВИТИЯ

Название и местопребывание	Год соз­дания	Участники
		развиваю­щиеся стра­ны региона		развитые страны
		чис­ло	% числа членов	число	% числа членов
Межамериканский банк разви­тия (МаБР), Вашингтон	1959	27	62,8	16	37,2
Африканский банк развития (АфБР), Абиджан	1963	50	66,7	25	33,3
Азиатский банк развития (АзБР), Манила	1965	31	68,9	1,4	31,1

Различия и общие черты. Разница между этими банками обус­ловлена уровнем экономического, культурного развития стран трех континентов — Латинской Америки, Азии и Африки, особен­ностями их исторического развития (табл. 9.5). Вместе с тем региональные банки развития имеют общие черты.

Во-первых, эти банки преследуют единые цели, вытекающие из потребностей развивающихся стран. Они призваны осуществлять долгосрочное кредитование проектов развития региона; уделять особое внимание региональному сотрудничеству и кредитованию региональных объединений; разрабатывать стратегию развития с учетом региональной специфики.

Во-вторых, примерно 1/3 членов банков развития — развитые страны. Поскольку им принадлежит значительная часть капитала банков, они оказывают существенное влияние на их деятельность. Любое решение МаБР может быть блокировано США, АзБР — Японией и США, имеющими вместе 1/3 голосов. Первоначально по Уставу членами АфБР могли быть только страны африканского континента. В связи с нехваткой ресурсов АфБР был вынужден создать своеобразный филиал — Африканский фонд развития (АФР, 1972 г.) с участием 23 нерегиональных стран-доноров, а с 1982 г. в члены Банка принимаются и развитые страны. Благодаря принципу распределения голосов в зависимости от внесенного капитала со­храняется влияние развитых стран на региональные банки развития.

В-третьих, у региональных банков развития однотипные поряд­ки формирования пассивов, мобилизации ресурсов в специальные фонды, кредитная политика, во многом сходные с группой ВБ.

Формирование ресурсов. Оплаченный уставный капитал МаБР и АзБР не превышает 10%, остальная неоплаченная часть служит гарантийным фондом. Следовательно, подобно МБРР эти реги­ональные банки при формировании своих обычных ресурсов рас­считывают в основном на привлечение заемных средств с мирово­го финансового рынка путем выпуска облигаций. АфБР с середины 70-х годов также выпускает облигационные займы, но на неболь­шие суммы и более короткие сроки, чем другие региональные банки. Размещение их облигаций облегчается связью региональ­ных банков с ООН через ее соответствующие региональные эконо­мические комиссии. Тем самым авторитет этой крупнейшей меж­дународной организации поддерживает эти банки.

Специальные фонды льготного кредитования. Образование спе­циальных фондов стало общим явлением для региональных бан­ков развития, которые с их помощью стремятся расширить льгот­ное кредитование недостаточно рентабельных, но необходимых для комплексного развития объектов экономической и социальной инфраструктуры, особенно в наименее развитых странах. Эти фонды выполняют в основном те же функции, что MAP в группе Всемирного банка. Преобладающая часть этих фондов формиру­ется за счет государственных взносов развитых стран, которые через них пытаются стимулировать свой товарный экспорт на рынки развивающихся стран. Эта скрытая форма конкурентной борьбы осуществляется путем «привязывания»» льготных креди­тов к закупкам инвестиционных товаров у соответствующих стран-доноров: в Латинской Америке это прежде всего США, которые внесли свыше половины средств в Фонд специальных операций МаБР; в Азии — Япония, внесшая около половины средств в Азиатский фонд развития. Наименьший источник льгот­ного кредитования у Африки, хотя в этом регионе расположена многочисленная группа наименее развитых стран.

Активные операции, кредитная политика. Объем и условия кре­дитования развивающихся стран региональными банками разви­тия зависят от размера и структуры их ресурсов. По размерам кредитной деятельности лидирует МаВР, за которым следует АзБР и с большим отставанием АфБР. Развитие активных опера­ций региональных банков происходит в основном за счет льгот­ных кредитов, которые в общем годовом объеме ассигнований составляют не менее 1/3. Льготные кредиты выдаются на срок до 40 лет, а ставка по ним варьируется от 1 до 4% годовых. Эти условия в гораздо большей степени соответствуют финансовым возможностям большинства развивающихся государств, чем усло­вия обычных займов, предоставляемых на срок от 10 до 20 лет по рыночным процентным ставкам. Самые короткие сроки — до 5 лет — характерны для займов МаБР, предназначенных для кредитования экспорта латиноамериканских стран с целью раз­вития внутрирегиональной торговли машинами и оборудованием. Причем в формировании общего рынка в Латинской Америке заинтересованы не только местные фирмы, но и ТНК.

Приоритет в кредитном стимулировании интеграционного про­цесса во всех регионах развивающегося мира отводится инфраст­руктуре — строительству и модернизации автострад, гаваней, причалов, аэропортов и т. д. На долю экономической и социаль­ной инфраструктуры приходится более половины кредитов реги­ональных банков. Это объясняется тем, что от ее развития зависит не только расширение внутрирегиональных связей, но и становле­ние других отраслей экономики развивающихся стран, что привле­кает и иностранный капитал. В то же время создание транскон­тинентальных магистралей, межнациональных систем связи и эне­ргосистем облегчает вовлечение в интеграционный процесс наименее развитых стран региона. Второе место по объему креди­тования занимает сельское хозяйство, включая агропромышлен­ные объекты (25—30%). Третья сфера кредитных вложений (при­мерно 15%) региональных банков развития — промышленность, преимущественно добывающая и обрабатывающая.

Территориальное распределение кредитов. Значительный объем кредитов МаБР предоставил «большой тройке» (Аргентине, Брази­лии, Мексике); АзБР — пяти странам (Индонезии, Южной Корее, Филиппинам, Пакистану, Таиланду); АфБР — наиболее платежес­пособным клиентам (Марокко, Заиру, Кении, Тунису и т. д.). С со­зданием АФР последний стал кредитовать и наименее развитые страны Центральной и Западной Африки. Региональные банки раз­вития проводят дифференцированную кредитную политику в от­ношении развивающихся стран в зависимости от уровня их эконо­мического развития и направления политики. Определенное пред­почтение отдается наиболее надежным (с коммерческой точки зрения) заемщикам, имеющим открытый доступ к обычным фон­дам банков. Именно за их счет осуществляется кредитование про­мышленности развивающихся стран, причем особую роль здесь играют местные банки и финансовые корпорации развития, через которые перераспределяется существенная часть региональных про­мышленных кредитов в пользу рентабельных частных промышлен­ных предприятий. Тем самым укрепляется и развивается частнока­питалистический сектор экономики развивающихся стран, куда охо­тно внедряется не только местный, но и иностранный капитал.

Для стимулирования притока иностранных инвестиций МаБР создал в 1984 г. Межамериканскую инвестиционную корпорацию. Ее функции аналогичны МФК. Более половины ее капитала прихо­дится на латиноамериканские страны, 1/4 — на США. Региональные банки развития занимают промежуточное место между группой ВБ и национальными банками развития. Это дает возможность разви­тым странам осуществлять свою политику, в том числе внешнеэко­номическую, в отношении развивающихся стран. Вместе с тем региональные банки способствуют развитию национальной эконо­мики, экономическому сотрудничеству и интеграции развивающих­ся стран, преодолению их зависимости от развитых стран.

Метка: Международные институты